Ellos preguntan, “¿Debería comprar?” – y ChatGPT asegura. En todo el mundo, los inversores minoristas están permitiendo que los chatbots de inteligencia sintético entren en sus carteras, a pesar de que los reguladores insisten en que estas herramientas aún no están listas para reemplazar el asesoramiento profesional.
La regulación en torno a la inversión asistida por IA todavía está evolucionando, pero casi uno de cada cinco inversores minoristas ya utiliza este tipo de herramientas para tomar o ajustar decisiones de cartera, según un documentación nuevo de la plataforma comercial eToro. El documentación, basado en una pesquisa de 11.000 inversores minoristas en 13 países, no especificó qué herramientas de IA se utilizaron.
Según los expertos, la cuestión secreto es si las interfaces de IA se utilizan como ayudas de investigación para apoyar la toma de decisiones o si proporcionan asesoramiento directo sobre inversiones. Esta última es una actividad regulada en la UE según la Directiva sobre Mercados de Instrumentos Financieros (MiFID), y ninguna útil de IA acondicionado públicamente está actualmente autorizada para hacerlo, según la Autoridad Europea de Títulos y Mercados (ESMA).
Sin confiscación, muchos inversores minoristas ven las herramientas similares a ChatGPT como una forma de dosificar tiempo en la investigación y achicar el coste de la papeleo profesional de fondos. En algunos casos, los resultados pueden ser sorprendentes.
En 2023, el sitio web de comparación Finder lanzó un fondo de inversión diseñado y ventilado casi en su totalidad (99%) por ChatGPT. Dos abriles y medio luego, la cartera de 38 acciones ha subido casi un 55%, superando el promedio de los diez fondos más populares del Reino Unido en más de 18 puntos porcentuales.
A pesar de este éxito, muchas señales sugieren que los movimientos complejos e impredecibles del mercado financiero pueden sacudir los buenos resultados de empresas como ChatGPT y Gemini, ya que es posible que no predigan con precisión los resultados, lo que lleva a pérdidas financieras.
OpenAI no respondió a la solicitud de comentarios de Euronews. En su desaparición, nuestros periodistas pidieron a ChatGPT que respondiera.
“Si adecuadamente OpenAI no ha dicho explícitamente ‘No use ChatGPT para volver’, las señales indican que esta útil de inteligencia sintético debe estilarse como apoyo y no como reemplazo del asesoramiento financiero profesional, ya que puede crear respuestas que suenan plausibles pero incorrectas (las llamadas ‘alucinaciones’)”, dijo el androide.
Según las regulaciones europeas actuales, las empresas pueden utilizar herramientas de inteligencia sintético para analizar el conocimiento y la experiencia de un cliente, su situación financiera (incluida la tolerancia al aventura) y los objetivos de inversión (incluidas las preferencias de sostenibilidad). Esto es en los casos en que las empresas brindan recomendaciones de inversión personalizadas o administran y reequilibran carteras de clientes, entre otras tareas.
Al utilizar herramientas de inteligencia sintético en el contexto del asesoramiento financiero, la ESMA incluso enfatiza que se debe priorizar la transparencia, la gobernanza, la auditabilidad y la supervisión humana.
El papel de la IA en el sector financiero
La inteligencia sintético está remodelando cada vez más las finanzas, impulsando todo, desde el servicio al cliente y la detección de fraude hasta la papeleo de carteras y el asesoramiento personalizado.
Detrás de decorado, miles de sofisticados modelos de IA procesan grandes cantidades de datos (tendencias del mercado, precios históricos e incluso titulares de parte) para pronosticar movimientos y detectar oportunidades de inversión.
Un estudio de 2025 en Nature comparó ChatGPT con otras herramientas de inteligencia sintético utilizadas en finanzas. Descubrió que la capacidad del chatbot para procesar datos no estructurados, como informes financieros y consultas de usuarios, lo hace particularmente efectivo en tareas como planificación financiera y descomposición de riesgos. Pero el estudio incluso destacó una preocupación importante: si los datos introducidos en estos sistemas están sesgados o son inexactos, la IA puede producir resultados engañosos, un aberración conocido como “irrealidad”.
La plataforma de inversión BridgeWise, que proporciona investigaciones, descomposición y recomendaciones de inversión basados en inteligencia sintético sobre más de 50.000 activos, ofreció un claro ejemplo de por qué herramientas como ChatGPT pueden ser riesgosas si no se usan correctamente.
“Si haces una pregunta sobre una empresa que no es muy conocida, aquí es donde vendrá la irrealidad porque el chat intentará complacerte (dando una respuesta)”, advirtió Gaby Diamant, cofundadora y directora ejecutiva de BridgeWise. Desaconsejó preguntas generales como “¿Debería volver en X?”, señalando que pueden producir resultados muy engañosos.
BridgeWise enfatiza que la calificación y el cumplimiento de la regulación son secreto. La empresa ofrece investigación y descomposición impulsados por IA sobre activos específicos (incluidas acciones, ETF y fondos) y se asocia con bolsas de títulos de Suiza, Israel, Japón y Brasil.
La empresa utiliza un operación progresista diseñado para interpretar los movimientos del mercado. “Ofrecemos una útil de apoyo a la toma de decisiones: no tomamos decisiones por nuestros clientes”, dijo Diamant.
Cuando se le preguntó si la IA puede reemplazar por completo a los asesores financieros, Diamant fue claro: “Nunca”. Él cree que el discernimiento humano sigue siendo esencial para comprender las deposición de los clientes y afrontar las complejidades del asesoramiento financiero, poco que la IA aún no puede replicar.
Aún así, ve la IA como un poderoso facilitador: “Nuestra representación desde que fundamos BridgeWise en 2019 ha sido hacer que los mercados de capitales sean accesibles para todos”.
El futuro de la IA en nuestras finanzas
Parece claro que la tecnología debe desarrollarse aún más antaño de que ChatGPT pueda aceptar el papel de dirigir a los inversores minoristas a través del panorama a menudo turbulento de los mercados financieros.
Según Kieran Garvey, líder de investigación de IA en el Centro de Finanzas Alternativas de Cambridge, aunque el formación maquinal de IA está muy progresista en muchas áreas diferentes internamente de los servicios financieros, la tecnología para alabar asesoramiento financiero “no es ni de remotamente confiable” en este momento.
Para invadir estas limitaciones, Garvey señaló un importante avance emergente: “La gran tendencia que está ocurriendo en la IA, tanto en universal como internamente de los servicios financieros, es la IA agente”.
Esto se refiere a la tecnología que permite que los sistemas de IA funcionen con niveles cada vez mayores de automatización, lo que les permite planificar y ejecutar procesos complejos utilizando una variedad de herramientas, volviéndose más autodirigidos en el proceso.
“Entonces, nosotros, como humanos, podemos indicarles que completen una tarea particular”, continuó, “y luego ellos pueden determinar qué se debe hacer, planificar el proceso e interactuar con diferentes herramientas para llevarlo a angla”.
Los clientes podrían permitir que los agentes de IA realicen pagos en su nombre, lo que significa que podrían reservar unas ocio o hacer compras, añadió.
A pesar de las limitaciones, los asesores financieros automatizados con poca o ninguna intervención humana se están volviendo más populares, y los expertos esperan que este mercado llamado robo-asesoramiento crezca en los próximos cinco abriles.
Según la firma de consultoría e investigación de mercado mundial The Business Research Company, se prevé que este mercado se expandirá a más de 471 mil millones de dólares (405 mil millones de euros) para 2029, un brinco considerable desde casi 62 mil millones de dólares (53 mil millones de euros) en 2024. El valencia de mercado es la suma de los ingresos totales que las empresas obtienen de la traspaso de fortuna y servicios en este campo.
Descargo de responsabilidad: esta información no constituye asesoramiento financiero; siempre haga su propia investigación para cerciorarse de que las inversiones sean adecuadas para sus circunstancias específicas. Somos un sitio web periodístico y nuestro objetivo es alabar la mejor orientación de expertos. Si confía en la información de esta página, lo hace bajo su propio aventura.
